实现财务自由：股票交易精髓

第三节 成为操盘手的五个阶段

　　第一阶段：不知道自己不知道

　　绝大多数交易者都是因为赚钱效应的吸引而进入股市的，但大多数人都不知道在股市赚钱需要技能。华尔街传奇股票大作手利弗莫尔经常被问到，如何在股市中快速地赚到钱，他的回答是，你应该问问医生和律师如何更快地赚到钱，利弗莫尔说，操作股票和做医生、律师一样，都需要专业技能。

　　用“出生牛犊不怕虎”或“无知者无畏”来描述这一阶段是恰当的。这一阶段的交易有很多对市场了解不足的表现和特点，盲目跟风和打探消息是主要的特点，以别人的行为作为自己操作的依据，不了解对方的操作水平而盲目相信。跟别人买股有赚过钱的，但始终赚钱是不可能的，跟别人炒股是不可能成功的。因跟别人操作而造成的亏损更会成自己失误的借口，不利于本身交易水平的提高，赚钱的事还是要靠自己。

　　初入股市的交易者需要经过一段时间学习和实战，这段时间因人而异，有的几个月，一般需要几年。然后，你看到了或者说发现了股市和个股运行的某些规律，最终利用规律盈利。

　　有一部分人没有认识到或者根本不认为做股票需要专门技能，只是大家到这里来碰运气而已。这些人永远在这一阶段里兜圈子，如果只是为了重在参与不为赚钱的人姑且不论。

　　还有一部分人认识到了炒股是一门学问，是需要通过学习的，于是就进入到了第二阶段。他们认识到了炒股看起来简单，但并不容易盈利，没有优势很难赚钱，需要学习才能提高。有这种认识是从这一阶段毕业的标志信号。这种认识的取得大约需要几周到几个月。大约有30%的交易者是因为各种原因在这一阶段退出。

　　第二阶段：知道自己不知道

　　这一阶段的交易者认识到对市场的了解不足，需要系统的学习，学习什么呢？当然就是赚钱的方法，于是开始学习各种分析方法，从基本面分析、技术分析到心理分析，看了不少学习资料，理论花样翻新，技术不断升级，可是钱最终还是少了。

　　教条主义是这一阶级的主要特征，各人表现不一，有的人学习用基本面做股，学习巴菲特的价值投资。就算是在明显的下降趋势也要捂股，他认为越跌越有价值，有的还会补仓，可是最后费了时间又亏钱。有的人学习技术分析，有的人沉迷于指标，有的人执着于数浪，甚至有的人动用周易来测市，结果也是亏多盈少。我们说周易是博大精深的，是古老文明，一定是好东西，是有他的道理，但不能把本来复杂的股市弄得更复杂。

　　这是段股海无涯苦作舟，上下求索的时期，需要精力和时间，更需要方法和坚持。至于天分，对于善于博弈游戏或竞技项目的人来说会更容易受到启发，有助于更快地掌握股市的一些规律。这一阶段比较艰难，比想象的要艰难，用“从信心百倍到万念俱灰”来描述是准确的，本来想寻找赚钱的方法，可找来找去还是无功而返，学了不少，可就是不见获利多起来。这一阶段的时间也比较长，比想象的时间要长，至少需要3-5年。

　　对“是否有一个明确而固定的赚钱方法”这个问题回答是这个阶段的一个分水领。如果交易者在理论上还没有一个明确而固定的方法，那么还有很长的路要走。总体来讲，在这一阶段还说不清怎么才能从市场里赚到钱。大约有40%的交易者要么在这一阶段很不情愿的被淘汰出局，要么不停地在寻找赚钱的秘方，却永远在这一阶段里兜圈子。

　　直到你听说到交易系统，你的观念被彻底颠覆了，这时会有两种选择，其一是继续按以前的思路找到准确的入市技巧，其二是进入系统化交易，开始总结自己的方法建立交易系统。在建立交易系统的过程中，你就进入了第三阶段。

　　第三阶段：不知道自己知道

　　这个阶段你成为了一个系统迷，不断的试验新方法，测算交易系统的获利情况。你开始找不同的股票行情软件，试验指标公式功能强大的软件，从同花顺、大智慧到通达信，再从通达信到飞狐、分析家，有些人最后甚至用期货和外汇软件，如TradeBlazer，TradeStation，MT4，MultiChats等等。还有人开始学习简单的编程，看国外的交易网站。就算是用普通的股票软件和手工也能计算出中长期股票交易系统的收益情况，或者简便一些用EXCEL表格。你开始计划你的交易，认识到手续费在频繁交易中导致的误差也会致命。

　　你有时会为测试交易系统花费持续数小时的时间在上面。直到有一天你开始认识到资金管理的重要性，你的交易系统得到了全面升级。你认识到，如果思路和资金管理正确，即便只使用简单的移动平均也能挣到钱，你开始尝试读一些关于交易理念和心理的书籍，并试图鉴别这些书中所描述的性格特征。

　　这个阶段要花1到2年的时间，时间比第二阶段短，但很少有人能坚持到这阶段了，这个阶段会淘汰大约20%的交易者。

　　在某个时候，你迎来了那灵光闪现的时刻，进入第四阶段。

　　第四阶段：知道自己知道

　　“顿悟”好像将你头脑里的两条电线给连了起来。你突然认识到，不单是你，而是所有的人都无法精确地预测到下一分钟市场会怎么走，更别说下一个小时了。因为这个新发现，你停止去关注其他人在想什么了，“主力”在这个数据公布后将怎么搞，那个事件会导致什么变化，你成为了一个按照自己交易方法交易的“独立人”。

　　你开始按照你自己的交易系统来交易，现在你变得快乐交易了，而且风险也在你的掌控之中。你开始乐于让你的系统来做决定，抓住每一个可能盈利的好机会。当你出现亏损时，你也不生气了，甚至你会觉得，这不是我的错，我不可能预测市场。你停止从单次交易的角度来看交易的结果，你开始以更长时期的角度来看交易，你认识到，单次不好的交易并不是差劲的交易系统造成的。你学会了合适的资金管理，能够控制帐户风险等等。这个时候你想起了几年前别人给你的建议，不禁会心一笑，那个时候你还不能接受，但现在可以了。进入这个阶段是从你真正接受你不能够预测市场的事实开始的。这个阶段只剩下占总数10%的交易者，其中会有近半数的人被执行问题所纠结。占总数5%的交易者能坚持到下一阶段。

　　第五阶段：知行合一，止于至善

　　意识到自己是个合格的交易者。你接受系统信号发出的每一个交易；你能够像对待盈利一样来对待亏损；你能够截断亏损，让利润奔跑，因为你知道你的系统赢的比亏的多；现在你处于打平的阶段，这一周挣5%点，下一周又亏损5%；虽然不盈利，但保证不亏损；你开始能够做出好的对策，并逐渐赢得别人的尊重；你仍旧努力改进你的交易，慢慢的，你的盈利开始多于亏损；在某一天你先盈利5%，然后亏损8%，但对此你毫无感觉，你知道它会再回来的，你开始能够每月盈利。

　　现在一切就绪，如同你每天无意识驾车一样，你每天的交易也处于无意识的状态。你现在处于自动驾驶的状态，每月盈利5%到10%对你来说如同家常便饭。这是交易的理想之国，你能够完全控制自己的情绪，使帐户保持稳步上升。你成了论坛、QQ群中的明星，每个人都想听一听你要说什么。你从他们的问题中看到了2年前的自己。你会给出中肯的建议，但你知道对他们而言，大部分无用，他们中的一些或慢或快的要走你曾经走过的路，毫无疑问的是，更多的人永远都不能超越第二个阶段。对你来说，交易不再令人感到刺激，甚至有些烦，正如你生活中的工作一样。

　　你潜心磨炼出来你的交易系统，它给你带来了最大化的利润而风险并无增加。你的交易方法没有改变，只是变得更好，现在，你拥有了人们经常说的一种能力――直觉。你现在能大声地说，“我是一个合格的操盘手！”，不过，谦虚的你觉得没有必要告诉任何人，“这只是一份工作而已。”

　　请记住，只有5%的人能真正走到第五个阶段，但原因并非是“能力”的问题，而是“坚持”、而是当有新事物出现时有改变自己的以往的经验的能力。

　　失败者是某些想“一夜暴富”的人，有这样的想法没什么不对，但是他们进入市场只是区区的6个月就戴上了一副有色眼镜，所以他们看不到事物的本质，他们的口头禅是“这就是我看到的事情，那就是我发现的规律”，他们拒绝吸收新鲜的事物，拒绝改变自己的无知。

　　我告诉你，当初我进入市场也是想“一夜暴富”，不过，现在我想“慢点富吧”。如果你要放弃这项工作，我还有一项建议给你，问自己一个问题：当你知道毕业后有份年薪10万的工作时，你上大学读了多少年？

　　第六阶段

　　“什么？不是说操盘手的5个阶段吗？怎么来了第六阶段？”旁边的美眉问。

　　“操盘手的5个阶段这篇文章本不应该存在，我真是多嘴呀。唉，那时我还年轻……”，你坐在桌旁懒懒地说。

　　§§后记